Il prodotto Passive Underlyings 6 è pensato per clienti orientati ad un rapporto rischio-rendimento bilanciato, grazie ad un’allocazione azionaria pari a circa il 40% del portafoglio. Si tratta di un prodotto con al proprio interno un portafoglio di fondi passivi (ETF) sempre monitorato e bilanciato, garantendo quindi sempre la massima efficienza e compressione dei costi. Il prodotto viene gestito all’interno di una fascia di volatilità massima e minima, così da mantenere sempre il profilo in linea con quanto scelto dall’investitore.

Il mercato ha avuto una reazione energica e negativa all’introduzione di dazi reciproci. L’S&P500 ha registrato la 5ª peggiore performance nell’arco di 2 giorni consecutivi dell’ultimo secolo ed essendo uno dei principali ETF all’interno del fondo di investimento la performance del fondo ne ha risentito in maniera piuttosto marcata. Attualmente il mercato si sta chiedendo se i dazi rappresentino le nuove regole del gioco oppure una tattica di negoziazione. Stiamo attraversando un periodo mutevole. È ragionevole pensare che vengano annunciati contro-dazi da parte dell’UE e di altri partner commerciali, anche se dobbiamo però rammentare che Trump ha sempre seguito la tattica di esordire
con grandi annunci per poi fare marcia indietro. La deregolamentazione e le politiche pro-crescita rimangono l’obiettivo degli Stati Uniti, ma nel breve termine è probabile che il mercato si mantenga volatile. Si tratta di un aspetto positivo per chi ha un piano di accumulo perché il PAC beneficia maggiormente proprio dai momenti di grande volatilità, creandosi un maggior numero di opportunità per comprare al ribasso (e quindi ad un prezzo più scontato).

L’obbligazionario ha avuto una reazione fortemente rassicurante all’incognita dazi. L’Italia, ad esempio, ha dato prova di grande solidità e non si segnalano preoccupazioni tra i paesi dell’Eurozona. Le obbligazioni governative statunitensi presentano un profilo di rischio rendimento bilanciato nel medio termine. Nel breve termine, fase di particolare incertezza, a causa di due forze contrastanti: un’economia solida e l’impatto dei dazi sull’inflazione.

Il primo trimestre si chiude in negativo per il fondo, condizionato fortemente da tutto quello che abbiamo appena visto. Il portafoglio equilibrato all’interno del fondo tuttavia, avendo una componente obbligazionaria pari a circa il 60%, ha permesso di contenere in maniera efficace le oscillazioni negative: mentre l’azionario Stati Uniti nel corso del primo trimestre (contando anche il ribasso dei primi giorni di Aprile) ha chiuso a -13,7%, il prodotto Passive Underyings 6 ha attutito il calo ed è sceso molto meno (-4,7%).

La strategia rimane comunque quella di accumulare e continuare a incrementare il patrimonio: per chi ha un piano di accumulo queste discese molto rapide e marcate sono chiaramente delle opportunità.

Di seguito i primi 4 ETF per peso all’interno del prodotto. Trovi prima il nome dell’ETF e tra parentesi la tipologia di ETF:

Ecco le domande più frequenti che mi vengono poste quando si tratta di piani di accumulo. Ti consiglio di leggerle con attenzione, sono sicuro che potranno tornarti utili.

Posso cambiare l’importo della rata mensile?
No, l’importo è fisso e non si può cambiare successivamente. Scegli con attenzione quanto investire, perché se vorrai cambiarlo bisognerà chiudere il PAC e riaprirne un altro.

Si possono fare versamenti aggiuntivi?
Certo, puoi sempre fare versamenti aggiuntivi una tantum. Se hai da parte altri 1000€, ad esempio, e vorresti investirli, basta avvisarmi e ti manderò la proposta per aggiungerli all’investimento. Consiglio di versare come minimo 1000€.

Come faccio a vedere l’andamento del mio investimento?
Devi andare nella sezione “Portafoglio” da App o Sito Web nella tua area riservata su Fineco. Tieni conto che dal momento in cui accetti la prima proposta di investimento servono diversi giorni (generalmente fino a una settimana) prima di poter vedere l’investimento attivo nella sezione dedicata. Non preoccuparti se per diversi giorni non vedi ancora l’investimento, l’importo risulterà tra le “operazioni in corso”.

Come funziona per le tasse sui guadagni?
Fineco agisce da sostituto d’imposta, per cui non devi preoccuparti di nulla. Le tasse si pagano solo sulla plusvalenza (guadagno) e solo al momento della vendita dell’investimento. In quel momento, Fineco verserà l’imposta per te e riceverai l’importo netto sul conto corrente.

Il mio piano di accumulo è fiscalmente efficiente?
Sì, per un duplice motivo. Il primo è che l’investimento è ad accumulazione, per cui tutti i proventi vengono automaticamente reinvestiti senza essere accreditati sul tuo conto corrente prima (e quindi senza pagare le tasse). Il secondo è che i ribilanciamenti vengono fatti all’interno del fondo, garantendo sempre la massima efficienza fiscale.

Posso mettere in pausa i versamenti mensili?
Sì, puoi mettere in pausa o chiudere il piano di accumulo quando vuoi senza penali. Il mio consiglio però è di essere più costante possibile, altrimenti si perde lo scopo del piano di accumulo.

Per quanto tempo devo detenerlo?
Il periodo di detenzione raccomandato, come evidenziato nel KID, è di almeno 5 anni. In base a tale orizzonte temporale, il prodotto viene classificato al livello 3 su 7 sulla scala di rischio evidenziata dal KID, che corrisponde alla classe di rischio medio-bassa.

Come sempre rimango a disposizione!

Puoi contattarmi su whatsapp per eventuali chiarimenti in merito alla tua strategia di investimento, per apportare modifiche o effettuare ulteriori integrazioni al tuo investimento.